Maksimum azalma (MDD) portfelin zirvəsindən eniş səviyyəsinəyeni zirvəyə çatmazdan əvvəl müşahidə edilən maksimum itkidir. Maksimum azalma müəyyən bir müddət ərzində aşağı riskin göstəricisidir.
Maksimum azalma necə hesablanır?
Maksimum azalma (MDD) ən aşağı enişin dəyəri ilə çökmədən əvvəl ən yüksək zirvənin dəyəri arasındakı fərqtərəfindən verilən investisiya dəyərindəki maksimum azalmanı ölçür.
Yaxşı MDD nisbəti nədir?
CAR/MDD nisbəti 1-dən çox yaxşı sistem hesab olunur. Əgər CAR/MDD nisbətiniz 1-dirsə, bu o deməkdir ki, siz qazandığınız hər şeyi potensial olaraq itirə bilərsiniz, çünki gəlirləriniz və azalmalarınız eynidir.
Maksimum çəkilmə müddəti nə qədərdir?
Maksimum geri çəkilmə müddəti zirvələr (kapitalın yüksək səviyyələri) arasında investisiyanın gördüyü ən pis (maksimum/ən uzun) müddətdir. Çoxları Maks DD Müddətinin Maks DD (bölgə) baş verdiyi yeni maksimumlar arasındakı vaxtın uzunluğu olduğunu güman edir.
Maksimum azalmadan yaxşı gəlir nədir?
RoMaD Kontekstdə
Təcrübədə investorlar illik portfel gəlirinin yarısı və ya daha az olan maksimum çəkilişləri görmək istəyirlər. Bu o deməkdir ki, müəyyən bir müddət ərzində maksimum azalma 10% olarsa, investorlar 20% gəlir istəyirlər (RoMaD=2). Beləliklə, fondun vəsaiti nə qədər böyük olarsa, gəlir gözləntiləri bir o qədər yüksək olar.
